MKSI
MKS Inc.$280.78Technology · Scientific & Technical Instruments · 代工 / 半导体设备 / 测试 · as of 2026-10-06
观察仓63便宜：NTM PE 16.9、PEG 0.49，设备环节横比最低（同业多在28-39倍） · 2026-10-06
数据：EPS增速34%，90天共识+18%，上调2/下调0，目标价空间46%，距高点-37%，3个月-20%。我的看法：设备环节整体不便宜，MKSI 是少数被压到低位、预期却在上修的名字。
风险：上调仅2人，覆盖14位，信号样本小；运营利润率21%低于同业；负债数据缺失。
卖出触发：90天共识转负；NTM PE回到25倍以上；设备订单指引下修。
数据缺口：负债/杠杆、订单与客户结构、历史PE区间、技术面。
valuation 7growth_path 7margin 6management 5chain_demand 6setup 7macro 5technical 5
估值
PE TTM44.6
PE NTM (混合)16.9
Fwd PE (Yahoo +1y)15.9
PEG NTM0.49
PEG (Yahoo)1.32
EV/EBITDA21.3
EV/Rev5.2
P/S4.4
FCF yield2.5%
Fwd PE 自身分位n=1，样本不足
增长 / 质量
Revenue TTM4.3B
Rev growth (yoy q)28%
Earnings growth162%
EPS +1y vs 0y34%
Gross margin47%
Op margin21%
Net margin10%
FCF / OCF480M / 635M
Debt / Cash4.2B / 611M
Mkt cap / EV19.0B / 22.5B
共识 / 修正
Target mean410.9 (46%)
Rec mean (1=StrongBuy)–
SB/B/H/S3/9/1/1
Analysts14
+1y EPS up/down 30d2 / 0
+1y EPS chg 90d18%
Surprise avg 4q6.9%
Next earnings2026-11-04
FY end2026-12-31
价格 / 情绪
52w high / low447.6 / 120.9
vs 52w high-37%
Ret 1m / 3m8% / -20%
RS vs SPY 1m / 3m7% / -24%
Beta2.02
Short % float10.2%
Div yield0.36%
共识预期 (EPS / Revenue)
| Period | End | EPS avg | low–high | g | 90d ago | Up/Dn 30d | Rev avg | Rev g |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 0q | 2026-09-30 | 3.63 | 3.55–3.85 | 88% | 3.15 | 1/0 | 1.4B | 37% |
| +1q | 2026-12-31 | 3.92 | 3.56–4.30 | 59% | 3.33 | 1/0 | 1.4B | 35% |
| 0y | 2026-12-31 | 13.15 | 12.80–13.61 | 67% | 11.70 | 1/0 | 5.1B | 29% |
| +1y | 2027-12-31 | 17.65 | 16.50–19.60 | 34% | 14.95 | 2/0 | 6.1B | 21% |
财报历史 (EPS actual vs estimate)
| Quarter | Actual | Estimate | Surprise |
|---|---|---|---|
| 2025-09-30 | 1.93 | 1.85 | 4.1% |
| 2025-12-31 | 2.47 | 2.46 | 0.3% |
| 2026-03-31 | 2.30 | 2.05 | 12.0% |
| 2026-06-30 | 3.30 | 2.96 | 11.4% |
价格（1 年）与 Forward PE 快照历史
Forward PE 历史区间：每日快照累积中（目前 1 天）